ZRP
Tuca Zbarcea & Asociatii

The statement regarding the ultimate beneficial owner of a company in the context of the state of emergency in Romania - clarifications regarding the obligation to submit it

08 Aprilie 2020   |   Madalina Trifan, Managing Associate, and George Cata, Associate, Mușat & Asociații

In the context of decreeing the state of emergency in Romania, via Emergency Ordinance no. 29 / 18.03.2020 regarding some economic and fiscal-budgetary measures it has been established that the deadline for filing the statement regarding the ultimate beneficial owner is extended by 3 months as of the date of termination of the state of emergency, as during the state of emergency, the submission of this statement is suspended.

 
 
According to Law no. 129/2019 for the prevention and combating of money laundering and terrorism financing, as well as for the amendment and completion of some normative acts ("Law 129/2019"), companies have the obligation to submit, at the moment of registration, annually or whenever a change occurs, a statement regarding the actual beneficial owner of the legal person, in order to be registered in the companies’ real beneficiaries register.

In the context of decreeing the state of emergency in Romania, via Emergency Ordinance no. 29 / 18.03.2020 regarding some economic and fiscal-budgetary measures ("GEO 29/2020") it has been established that the deadline for filing the statement regarding the ultimate beneficial owner is extended by 3 months as of the date of termination of the state of emergency, as during the state of emergency, the submission of this statement is suspended.


We note, however, that the relevant legal provisions related to such suspension refer only to the annual statement regarding the ultimate beneficial owner and to the statement that attests the changes brought to these data, no mention being made with respect to the statement that is submitted at the date of registration of the company.

Thus, it can be interpreted that, during the state of emergency period, the statement regarding the ultimate beneficial owner of the company will have to be submitted only in case of registration of a new company within the trade register (namely at the establishment of a new company).

In lack of a unitary approach from the representatives of the Trade Registry Offices, various situations can appear in practice, such as:

•    only the statements regarding the ultimate beneficial owner filed at the registration of new companies will be solved; in this case, the filing of statements is also required (i.e. at the establishment of a new company); or
•    it is possible the Trade Registry to postpone the entire file or to split the file in case the amending statements are submitted with other documents (when recording other mentions within the trade register); or
•    both the statements submitted during the registration of new companies, as well as those submitted at the moment of registration of other mentions - where necessary, will be solved (except for the annual declarations).

 
 

PNSA

 
 

ARTICOLE PE ACEEASI TEMA

ARTICOLE DE ACELASI AUTOR


     

    Ascunde Reclama
     
     

    POSTEAZA UN COMENTARIU


    Nume *
    Email (nu va fi publicat) *
    Comentariu *
    Cod de securitate*







    * campuri obligatorii


    Articol 32 / 2457
     

    Ascunde Reclama
     
    BREAKING NEWS
    ESENTIAL
    Povestea fascinantă a unui avocat român stabilit în Germania. Pe ruta profesională București-Viena-Heidelberg, alături de Michaela Braun Noviello și câteva considerații despre sistemele de învățământ, modul de lucru, relațiile profesionale, practica și proiectele de extindere în Viena și Cluj
    Schoenherr lansează ghidul regional „Finanțarea startup-urilor”
    Cum trec departamentele juridice ale marilor companii prin criza medicală. Cristina Costache, Legal Manager Strauss România: Echipa nu a cedat presiunii și s-a comportat de o manieră ireproșabilă
    Frații Micula câștigă și continuă ofensiva legală împotriva statului român în instanțele americane pentru recunoașterea unei datorii de 356 mil. $. Ei cer României să achite și onorariile avocațiale, la nivel de 675 $ pentru un partener și 175 $ pentru un legal assistant
    LegiTeam: ZRVP recrutează avocat definitiv pentru departamentul Consultanță
    Grupul E-INFRA a dus la capăt mai multe proiecte de infrastructură la care s-a lucrat intens în ultimele luni. Adina Calfa, Group General Counsel: Diferența pe care o câștigăm în experiența de management în perioada aceasta este aceea pe care o câștigă un pilot după ce a traversat o furtună și a aterizat forțat pe o autostradă
    Ciprioții de la EP Wind Project (Rom) Six Ltd. cheamă România la arbitraj. Ministerul Economiei trebuie să aleagă consorțiul care se va ”bate” la ICSID cu avocații King & Spalding
    In-houseLegal.ro | Consilierii juridici din companii au continuat să ofere asistență juridică pentru activitatea uzuală, însă au adaugat și noi proiecte specifice stării de urgență. Dr. Sabin Taclit, Legal Manager NextGen: În domeniul telecomunicatiilor proiectele au continuat, în paralel cu demersurile de adaptare la reglementările impuse
    Avocatura penalistă este și va rămâne un “sport de contact” direct, atât cu clientul, cât și cu organele judiciare. Gabriel Albu, Managing Partner Albu-Legal: Pentru viitor anticipăm o creștere substanțială a volumului de activitate, astfel încât ne punem problema măririi echipei
    Concurenta.ro | Soluție excepțională obținută de D&B David și Baias în prima cauză judecată în România cu privire la o practică anticoncurențială de tip ”hub & spoke”. Amenda dată de Consiliul Concurenței unor producători internaționali de armament pentru trucarea unor licitații a fost anulată
    Hervis Sports obține în instanța amânarea chiriei în mall-ul Vivo! Cluj, deschizând calea și altor retaileri mari, afectați de criza medicală. Soluție obținută de litigatorii firmei Stratulat Albulescu, în colaborare cu C.I. Flavia Maier
    Statul are nevoie de avocați specializați în arbitraje internaționale | Frații Sukyas au inițiat două arbitraje împotriva României, în SUA și Canada, pentru a maximiza șansele de a primi despăgubiri de peste 900 mil. usd
     
    Citeste pe SeeNews Digital Network
    • BizBanker

    • BizLeader

        in curand...
    • SeeNews

      in curand...