România a atras 3 miliarde de euro de pe piețele externe la cele mai scãzute costuri istorice. Banii au fost încasați azi

Emisiunea de euroobligațiuni lansatã sãptãmâna trecutã de Ministerul Finanțelor Publice s-a bucurat de un interes record din partea investitorilor, se arată într-un comunicat al instituției.

România a reușit, cu această ocazie, o serie de performanțe care i-au consolidat poziția de emitent sofisticat pe piețele externe:

"Deși ne confruntãm cu o serie de provocãri economice și politice, emisiunea reprezintã o performanțã deosebitã a Ministerului Finanțelor Publice și confirmã, încã o datã, încrederea investitorilor în coerența politicilor actualului Guvern de asigurare a stabilitãții fiscale și bugetare. Acest test al investitorilor este un semn foarte bun pentru un Guvern tânãr, instalat de numai douã luni", a declarat Florin Cîțu, ministrul Finanțelor Publice.

Fondurile aferente emisiunii de euroobligațiuni lansate de MFP pe piețele externe în data 21 ianuarie, în valoare totalã de 3 miliarde euro, au fost încasate marți, 28 ianuarie.

Emisiunea a fost realizatã în doua tranșe, din care 1,4 miliarde euro cu maturitatea de 12 ani, cu un randament de 2,025% și o dobândã de 2,000% pe an și 1,6 miliarde euro cu maturitatea de 30 ani, cu un randament de 3,391% și o dobândã de 3,375% pe an.

Tranzacția a fost intermediatã de cãtre BNP Paribas, Citigroup Global Markets Limited, Raiffeisen Bank Internațional AG, Societe Generale și Unicredit Bank AG. Potrivit informațiilor ^BizLawyer, consorțiul bancar a fost asistat și în acest proiect de echipe de avocați Clifford Chance. Echipa locală a fost coordonată de Cosmin Anghel, counsel. Pe drept englez au intervenit avocați ai biroului Clifford Chance din Londra.

Baza investiționalã a tranzacției a fost deosebit de diversificatã din punct de vedere geografic, iar din punct de vedere al tipurilor de investitori, pentru ambele tranșe se distinge preponderenta investitorilor de tipul “real money”, respectiv fonduri administrate privat.

De remarcat cã tranșa cu maturitatea cea mai lungã, pe termen de 30 de ani, a fost acoperitã în proporție de peste 75% de marii investitori activi pe piețele internaționale de capital - SUA, Germania și Marea Britanie.

Strategia de execuție a emisiunii a permis reducerea gradualã a costurilor, pe fondul unei supra subscrieri masive pentru cele douã tranșe. Fațã de valorile cu care au fost lansate inițial în piațã cele douã tranșe, de 210 puncte de bazã peste cotația de referințã  Mid-Swap pentru maturitatea de 12 ani și de 315 puncte de bazã peste cotația de referințã Mid-Swap pentru maturitatea de 30 ani, costurile au fost reduse cu 30 puncte de bazã, obținându-se în final pentru prima data prime de emisiune negative importante pentru cele douã tranșe de cca 5 - 10 puncte de bazã. Astfel România a emis obligațiuni la cel mai scãzut cost aferent unui împrumut al statului pentru maturitatea de 12 ani.

Tranzacția face parte din planul de finanțare de pe piețele externe aferent anului 2020, în conformitate cu OUG nr. 64/2007 privind datoria publicã. Potrivit Programului indicativ de emisiuni de titluri de stat aferent anului 2020, publicat pe site-ul Ministerului Finanțelor Publice, valoarea sumelor planificate a fi atrase în anul 2020 de pe piețele externe prin emisiuni de euroobligațiuni, operațiuni de rãscumpãrare anticipata si preschimbare parțiala a unor serii de euroobligațiuni existente, plasamente private și prin trageri din împrumuturi contractate de la instituții financiare internaționale, este estimatã la un nivel de până la 6 miliarde Euro.