ZRP
Tuca Zbarcea & Asociatii

Schoenherr | The Unfair Competition Law is changing: new focus on companies with superior bargaining position

11 Iunie 2020   |   Schoenherr

A draft Emergency Government Ordinance recently published on the Romanian Competition Council's (RCC) website sets the stage for several significant changes to Law 11/1991 (the Unfair Competition Law).

 
 
A draft Emergency Government Ordinance recently published on the Romanian Competition Council's (RCC) website sets the stage for several significant changes to Law 11/1991 (the Unfair Competition Law).

Superior bargaining position, the "new kid on the block"

Similar to other jurisdictions, this draft legislation aims to introduce a new concept ultimately creating more room for enforcement, even in the absence of a dominant position on the market.

"Superior bargaining position" is defined against a background of significant imbalances generated by factors such as the specific structure of the production or distribution chain, vulnerability to external factors, perishability or seasonality. This background is deemed to allow a non-dominant undertaking to influence partners active on a different market, based on the following cumulative criteria:


→    the existence of unbalanced forces due to the non-dominant company's considerable size or its market position;
→    the importance of the business relationship for the partner's business (i.e. a significant share of its sales or purchases, the critical role of its products or services, significant investments); and
→    difficulties in identifying an alternative solution or lack of options for the partner.

Under such circumstances, an undertaking exploiting its superior bargaining position (and thereby causing significant damages to the other party or affecting normal competition on the market) would be found in breach of the unfair competition rules.

This can occur, inter alia, in case of a refusal to supply or purchase, breach of contractual clauses (for payment, supply or purchase), unjustified and discriminatory terms, contractual termination or unjustified amendment of contractual clauses.

Enforcement and proposed fines

Another interesting development is the newly included distinction between "public" and "private" interest. The RCC is set to enforce only the "public" interest cases, while any party claiming a "private" interest can address its claim to the competent courts of law.

In case of public enforcement, the proposed fines for companies range from 0.01 % to 1 % of the company's turnover, in any case capped at a minimum of RON 5,500 (approx. EUR 1,250) and a maximum of RON 100,000 (approx. EUR 22,500). Several tools applicable to antitrust investigations have been translated into this draft legislation, thus bringing the Unfair Competition Law closer to the general antitrust framework.

Comments

The RCC Chairman stated that these new changes are focused on dealings of companies that have a 20 – 30 % market share, which are clearly stronger and have significant negotiating strength towards smaller firms, but still do not meet the criteria in order to be considered dominant (i.e. are below the 40 % market share threshold).

It can be anticipated that the enhanced Unfair Competition Law will become a more notable tool that will enable the RCC to initiate a series of new investigations and require players with a higher market share to rethink and reshape their agreements and competition compliance programmes to account for these legal developments.

The draft is currently up for public debate on the RCC's website. Stakeholders and other interested parties can provide their comments until 3 July 2020.
 
 

PNSA

 
 

ARTICOLE PE ACEEASI TEMA

ARTICOLE DE ACELASI AUTOR


 

Ascunde Reclama
 
 

POSTEAZA UN COMENTARIU


Nume *
Email (nu va fi publicat) *
Comentariu *
Cod de securitate*







* campuri obligatorii


Articol 4219 / 4554
 

Ascunde Reclama
 
BREAKING NEWS
ESENTIAL
CMS | Join Our Team: Tax Consultant - Tax Department
Drumul spre performanță: experiențe și lecții din anii de Drept | O discuție cu Stelian Vârvea, student care trece în al doilea an la Facultatea de Drept din Iași, despre provocările primului an de studiu și învățămintele ce pot fi transmise viitorilor ”boboci”: ” Dacă ești curios, motivat și vrei să înțelegi cum funcționează lumea, e un drum care te provoacă constant”
Filip & Company a asistat ING Bank și Raiffeisen Bank în acordarea unei finanțări de 70 milioane euro către grupul La Fântâna. Echipa a fost coordonată de Alexandra Manciulea (partener) și Rebecca Marina (counsel) | Tranzacția a fost complexă, multijurisdicțională și finalizată într-un termen scurt
Ce case de avocatură se bat pentru titlul de Law Firm of the Year în România la gala Benchmark Litigation Europe Awards 2025 | Sorina Olaru, Octavian Popescu, Dan Cristea și Cosmin Vasile, printre avocații aflați pe lista scurtă pentru titlul de titlul de Litigator of the Year. Emil Bivolaru (partener NNDKP), nominalizat și la categoria Central & Eastern Europe Litigator of the Year
Clifford Chance Badea a asistat UniCredit la finalizarea fuziunii cu Alpha Bank, care creează al treilea grup bancar după active pe piața locală | Daniel Badea (Managing Partner): „Expertiza vastă pe care o are Clifford Chance la nivel global, dublată de experiența echipei locale, stau la baza unui palmares reprezentativ de tranzacții cu impact în industria financiar-bancară din România”
Finanțele caută avocați pentru litigii arbitrale investiționale internaționale judecate potrivit regulilor de arbitraj UNCITRAL și ICSID | Acorduri-cadru de reprezentare juridică a României semnate, pentru 4 ani, cu cel mult 4 firme pentru fiecare lot
LegiTeam: Lawyer - Dispute Resolution and Employment | GNP Guia Naghi and Partners
ITR EMEA Tax Awards 2025 | Băncilă Diaconu și Asociații, Popescu & Asociații, CMS și Schoenherr concurează pentru titlul ”Firma anului în România în domeniul taxelor”. Popescu & Asociații are două nominalizări în jurisdicția locală și este, alături de NNDKP, pe lista scurtă pentru distincția ”Firma anului în dispute fiscale”. TZA, printre finaliste în competitia pentru ”Transfer Pricing Firm of the Year”
Bondoc & Asociații acordă asistență pentru 5 proiecte eoliene și solare în cadrul celei de-a doua licitații CfD din România | Echipa a fost coordonată de Cosmin Stăvaru (Partener), susținut de Raluca Catargiu (Senior Associate)
Bulboacă & Asociatii caută un Avocat Colaborator pentru Echipa de Tranzacții de Elită (Corporate ̸ M&A)
Bulboacă & Asociatii caută avocați apecializați în Drept Bancar & Finanțări | Practica Noastră de Referinţă
LegiTeam: Lawyer - Pharma & Regulatory and Public Procurement Team | GNP Guia Naghi and Partners
 
Citeste pe SeeNews Digital Network
  • BizBanker

  • BizLeader

      in curand...
  • SeeNews

    in curand...